Как инвестировать в стартапы и остаться в плюсе?

Как инвестировать в стартапы и остаться в плюсе: полная инструкция в 2023 году

Все, что нужно знать инвестору о стартапах: нюансы развития предприятия, подводные камни, рабочие модели и стратегии инвестирования, риски, все способы заработать, площадки для поиска лучших проектов

Автор Юлия Абдулбарова
Редакция linDEAL.
1 год назад

Найти второй Uber и вложиться в проект, который вырастет из локального сервиса в глобальный агрегатор? Сложно найти инвестора, который бы отказался от этой идеи! Как выяснила команда международного Бизнес-журнала https://lindeal.com, стартапы в 2023 году продолжают оставаться одним из самых популярных, интересных, выгодных, но и рискованных форм и направлений для инвестирования. О чем нужно знать прежде, чем вкладываться в startup? Мы изучили мнения экспертов, опыт практиков, чтобы составить полную инструкцию и ответить на частые вопросы как начинающих, так и опытных инвесторов.

Начало начал: что такое Стартап?

Начало начал: что такое стартап?

Первая ошибка бизнес-ангелов в России и в мире — не все четко представляют, что же такое startup. Кто-то считает стартапом весь начинающий, зарождающийся бизнес, кто-то — проекты, существующие пока что на этапе концепции. И все это неверно. У термина есть четкая трактовка.

Стартап — временное предприятие, созданное для поиска воспроизводимой и масштабируемой бизнес-модели. Чаще всего высокотехнологичной направленности, предполагающей не просто, быстрый, а взрывной рост. Википедия уточняет, что это «компания с короткой (3-4 года) историей операционной деятельности». 

А вы знали, что термин происходит от англ. start up — «запускающий», «стартующий».

Высокие технологии + риск + взрывной рост + сверхприбыль = стартап

От всех других начинающих предприятий startup отличается следующими чертами:

  • инновационные цели;
  • быстрая реализация продукта;
  • большой риск для инвестора;
  • огромная прибыль в случае успеха;
  • отсутствие достаточного капитала у основателей.

Так, уже из правильного определения становится ясным, что Инвестиции в стартап — решение, которое сулит одновременно и высокую (ожидаемую) прибыль, и большой риск. Например, открытие кофейни, запуск Интернет-магазина, разработка сайта не могут быть startup. Им является только то, что не имеет стандартной бизнес-модели и схемы развития.

5 вещей, которые нужно знать перед инвестированием в стартап

Инвестирование в стартап

Каждому инвестору необходимо знать о startup следующее:

  1. Фаундеры (основатели стартапов) нуждаются в инвесторах, так как стандартные кредиты для бизнеса им недоступны. Ведь предприятие не имеет четкой схемы развития и сопряжено со сверхрисками.
  2. У стартаперов зачастую нет собственных накоплений для развития бизнеса. Но даже если какие-то сбережения имеются, основатели не готовы вкладывать их в то, что может прогореть. 
  3. В подавляющей части случаев привлечение венчурных инвестиций — единственный шанс для развития стартапа.
  4. В любом startup инвестор платит огромным риском за прогнозируемую сверхприбыль.
  5. Стартап — это всегда гонка. Нужно первыми вывести продукт на рынок, пока Технология не устарела, пока конкурент не представил лучшую модель.

Важно помнить, что startup очень редко бывает единоличным начинанием. В большинстве случаев его организуют два и более партнеров. Поэтому перед активными действиями инвестору стоит поинтересоваться о доле и функции в проекте каждого из них.

Три стадии развития стартапа — три вида инвестиций

Стадии развития стартапа

Любому startup суждено пройти через три стандартные стадии развития. Инвестировать в проект можно на любом из них, однако нужно представлять нюансы каждого из этапов:

  1. Pre-seed. Гениальные основатели, блистательная идея и море энтузиазма — вот и все, чем может похвастаться проект на первой стадии. Опытные игроки, как правило, на этом этапе не спешат присоединиться к игре. Поэтому фаундерам остается довольствоваться личными средствами да материальной помощью друзей и родных. И если этих денег собирается достаточно, разрабатывается прототип — MVP. Чаще всего minimum viable product из-за ограниченного бюджета не может похвастаться блестящим исполнением, однако представление о будущем продукте дает. Но инвесторы принимают за аксиому: пока нет финансовой отчетности организации — это крайний риск для инвестирования. 
  2. Seed. На основе MVP производится первая партия, которую запускают в тестовую продажу. Если продукт востребован, то уже понятно, что для его должного развития требуются внушительные вложения. Тут развивающийся стартап становится интересным как частным инвесторам, так и венчурным фондам.
  3. Раунд А. Расширяется Производство и штат, запускается массированная рекламная кампания. В игру входят фонды и инвесторы другого уровня: они согласны серьезно финансировать проект, однако по условиям договора фаундеры уступают значительную часть контроля над своим перспективным детищем. На данном этапе создается совет директоров, отстаивается система управления, в которой основателям и вовсе может не найтись места.

Вне зависимости от этапа, инвесторы не участвуют в операционной деятельности компании. Но, тем не менее, именно они правят балом — устанавливают правила развития проекта.

Как инвестировать в стартапы: 5 рабочих стратегий

Как инвестировать в стартапы: 5 рабочих стратегий

Если объяснять схему финансирования стартапа очень упрощенно, то это выглядит так: инвестор дает основателям деньги, получая взамен долю в бизнесе и право претендовать на часть ожидаемой прибыли. Но вот только если проект прогорит, то никто никому ничего не должен. Таковы законы венчурного инвестирования!

В 2023 году вы можете выбрать комфортную для себя схему вложений:

  1. Краудинвестинг — совместное финансирование проекта многочисленными инвесторами в обмен на акции или % от прибыли компании.
  2. Инвестирование через брокеров — посредников между предпринимателями-стартаперами и инвесторами. Во многом напоминает схему с фондовыми биржами.
  3. Инвестирование через венчурный фонд, управление которого само решает, в какие проекты стоит вложиться.
  4. Инвестиционный клуб с партнерским участием — «риски, прибыль и ответственность распределяются пропорционально количеству вложенных денег».
  5. Частное финансирование — вложение личных сбережений в обмен на акции стартапа.

Отметим, что последний вариант стоит рассматривать только опытным инвесторам, знакомым с анализом рынка и просчетом рисков.

Где искать стартапы для инвестирования?

Где искать стартапы для инвестирования?

Найти привлекательный startup для вложений в 2022 году можно несколькими способами:

  1. Краудфандинговые платформы. Стартапы представляют на подобных площадках свои проекты, а инвесторы оценивают их.
  2. Ассоциации бизнес-ангелов. Это сообщества, к которым фаундеры обращаются для поддержки своих проектов, проведения экспертизы стартапа.
  3. Венчурный фонд. По своей сути это инвестиционные паевые фонды закрытого типа.

Среди популярных в 2023 году венчурных и краудинвестинговых площадок:

  • Город Денег;
  • Napartner;
  • Start2up;
  • SberUnity;
  • Simex;
  • Rounds;
  • GetInvestor;
  • СЗЦТТ.

Справка! По данным платформы GetInvestor, в 2022 году 90 % инвесторов вкладываются в стартапы, работающие в направлениях FinTech, Big Data, Machine Learning, B2B Software и Блокчейн.

Как инвестор может заработать на стартапе?

Способы заработка инвестора на стартапе

Необязательно дожидаться времен, когда компания выйдет на миллионные обороты и вы сможете претендовать на заслуженный процент прибыли. Есть, как минимум, еще два способа остаться в выигрыше:

  1. Продайте свою долю основателям на более поздней стадии развития проекта, когда она (доля) значительно прирастет в прибыли.
  2. Продайте свою долю на последующем этапе развития стартапа другому инвестору или венчурному фонду.

Есть и такой вариант, как пассивный доход с дивидендов. Однако он возможен лишь в том редком случае, когда стартапу удастся выйти на IPO.

Как снизить риски при инвестировании стартапа?

Риски при инвестировании в стартап

Специализирующиеся на стартапах инвесторы дают несколько советов:

  1. Купите долю (не более 10-30 %) или акции компании.
  2. Не соглашайтесь на роль мажоритарного участника стартапа. Если у вас произойдет конфликт с фаундерами, они просто оставят проект, унеся с собой идею.
  3. Требуйте заключения договора, по которому фаундер должен оставаться в компании до определенного этапа его развития. В качестве более мягкой альтернативы — регистрация права интеллектуальной собственности на имя компании, а не разработчика. Можно также потребовать от основателя выдать штрафной опцион на свои доли. Данный опцион будет реализован инвесторами при условии, что стартапер покинет проект досрочно. 

Справка! Согласно исследованию www.bloggersideas.com, 75 % стартапов не оправдывают ожидания, 70 % закрываются в первые 3-5 лет, 10 % прогорают в 1-й год работы и 10 % вырастают в успешные корпорации.

15 советов эксперта: как инвестировать в стартап и не разочароваться?

15 советов эксперта: как инвестировать в стартап и не разочароваться?

Чтобы не потерпеть фиаско и не отнимать у себя шанса попасть в 10 % счастливчиков, возьмите на заметку рекомендации от практиков:

  1. Присмотритесь к проектам, предполагающим импортозамещение зарубежных продуктов, сервисов.
  2. Отдавайте предпочтение технологиям, которые действительно востребованы в мире: «зеленая» энергия, IT-решения, e-commerce, EdTech.
  3. Не вкладывайтесь в то, без чего население объективно может обойтись.
  4. Изучите, в чем реальная польза проекта для выбранной целевой аудитории.
  5. Обязательно познакомьтесь с командой. Профессионалы ли это своего дела? Есть ли у них применимый опыт? Каковы успехи в бизнесе? Доверять полным дилетантам явно не стоит.
  6. Не приступайте к решающим действиям, пока вам не предоставят полный бизнес-план.
  7. Не жалейте деньги на привлечение в команду профессионалов.
  8. Скрупулезно изучите рынок. Действительно ли это уникальное предложение? Над чем работают смежные конкуренты? Пользуется ли их продукция спросом?
  9. Запросите финансовый план. Это нужно, чтобы оценить, какие затраты потребуются на начальных этапах, как скоро проект выйдет на прибыль и самоокупаемость.
  10. Стремитесь к взвешенным решениям, но и не раздумывайте слишком долго. 
  11. Выбирайте только те сферы, в которых действительно разбираетесь.
  12. Позаботьтесь об юридическом оформлении своего участия.
  13. Диверсифицируйте портфель — вкладывайтесь понемногу в разные стартапы.
  14. Заранее составьте план своего выхода из проекта.
  15. Будьте терпеливы! 

Мы в https://lindeal.com выяснили, что 8 из 10 стартапов суждено прогореть. И только два выживших могут стать «единорогами», подобными Airbnb или Uber. Отсюда инвестирование в startup часто проходит под лозунгом «Все или ничего». Поэтому оно рекомендуется лишь тем инвесторам, которые располагают достаточным объемом средств, с которыми не жалко расстаться навсегда. Не стоит выбирать этот вид инвестиций, если вы имеете лишь отдаленное представление об IT-сфере, не изучаете высокотехнологичные тренды. Как и в любом другом случае, со стартапами важно как можно тщательнее изучить проект, в который вы собираетесь вложиться.

Понравилась статья? Поделитесь ссылкой в социальных сетях — возможно, материал «Как инвестировать в стартапы и остаться в плюсе: полная инструкция в 2023 году» окажется полезным для ваших друзей и коллег. Если вы нашли ошибку в тексте или хотите, чтобы мы подробно раскрыли какой–то конкретный вопрос по теме «Инвестиции», если у вас есть интересные предложения для нашей редакции, вы всегда можете с нами связаться через страницу «Контакты» любым удобным вам способом.

Теги:

29590

Комментарии (1)

Комментарии от Семен В.

Семен В.

2023-04-27 15:22:58

Стартапы — это, наверно, одна из самых спорных инвестиций сегодня. И я бы обратил внимание на это только в качестве эксперимента. Потому что вероятность, что он выстрелит, ничтожно мала. И чтобы действительно распознать молодых гениев и потенциал проекта, нужно очень и очень разбираться в вопросе

Написать комментарий

Поделитесь с нами своим мнением об этой статье, напишите ваш комментарий, отзыв, рекомендации или вопросы. Нам очень важно, что вы думаете касательно данного материала!

Автор комментарий

Отзывы и комментарии на linDEAL. проходят модерацию в течение нескольких часов.

Читаете еще на linDEAL.

Книга «Стартап за $100. Создай новое будущее, делая то, что любишь», Крис Гильбо

Читайте о чём книга «Стартап за $100. Создай новое будущее, делая то, что любишь» Криса Гильбо. Краткое содержание, подробности и полезная информация о книге

На чем заработать деньги в 2022 году: топ-15 актуальных бизнес-идей

NFT-токены, бизнес на озвучке, прокат игровых приставок, дропшиппинг, мини-хостел в квартире, производство тетрапака, заработок на Телеграм-канале и другие бизнес-идеи для заработка в 2022 году

51 книга, рекомендованная самыми успешными бизнесменами в мире. Новые книги о бизнесе 2023 года

Список топ 51 лучших бизнес книг (мировых бестселлеров) от величайших авторов для предпринимателей и владельцев бизнеса, которые должен прочитать каждый. Лучшие книги о бизнесе, вышедшие в 2023 году

Венчурное инвестирование (портфельные и прямые инвестиции). Что это такое? Особенности и виды

Статья о венчурном инвестировании. Концепция, участники, этапы и источники финансирования. Отличие от традиционных портфельных инвестиций

Что такое стартап: эксперты объяснили все, что нужно знать о startup в 2023 году

В статье от LinDeal вы узнаете о стартапе больше, как правильно начать, эксперты рассказали каких ошибки допускают чаще всего новички, как не прогореть и быстро получить желаемое

Новости на linDEAL.

Какой сегодня праздник?

Какие праздники отмечают в этот день в вашей стране или в любой другой стране мира ..
Узнать!

Статьи и Тренды на linDEAL.

Подборки лучших книг

15 лучших книг про франшизу и франчайзинг
ТОП-15 лучших книг про франшизу и франчайзинг

В нашей сегодняшней подборке книг вы найдете советы и рассказы о личном опыте предпринимателей, пошаговые алгоритмы и шаблоны договоров по теме франчайзинга

Книги про стартапы: ТОП-15 самых лучших
Книги про стартапы: ТОП-15 самых лучших полезных произведений для предпринимателей

Лучшие книги для стартаперов. Как быстро и с минимальными затратами протестировать бизнес-идею? Как не упустить юридические тонкости, объективно оценить реальные потребности клиентов и создать по-настоящему успешный стартап?

10 книг по работе на маркетплейсах
ТОП-10 книг по работе на маркетплейсах

Для тех, кто следует актуальным бизнес-трендам, желает укрепить свой бизнес и увеличить доход мы подобрали 10 лучших книг, посвященных маркетплейсам

Список лучших книг по инвестициям
ТОП-20 лучших книг по инвестициям, которые стоит прочитать

Команда LinDeal подготовила для вас подборку лучших книг по инвестициям, рассказала почему их стоит прочесть и ознакомиться с советами экспертов по инвестированию

Лучшие книги по инвестированию
Топ-15 лучших книг по инвестированию для начинающих

Команда LinDeal подготовила для вас подборку 15 лучших книг по инвестированию — для опытных и начинающих инвесторов

51 книга, которую должен прочитать каждый бизнесмен
51 книга, рекомендованная самыми успешными бизнесменами в мире. Новые книги о бизнесе 2023 года

Список топ 51 лучших бизнес книг (мировых бестселлеров) от величайших авторов для предпринимателей и владельцев бизнеса, которые должен прочитать каждый. Лучшие книги о бизнесе, вышедшие в 2023 году

Читайте нас

Не пропускайте важные события и полезные статьи

Еще Инвестиции

13574
Инвестиции в NFT: полный гайд для новичков, риски, оценка ценности, советы от практиков ..

Мы разберем, что такое NFT, четыре способа инвестировать в токены. Поговорим, как оценить стоимость активов, какие существуют риски и удачные проекты еще ..

14462
Инвестиции в валюту: плюсы и минусы, где покупать и во что вкладываться? ..

С чего начать инвестирование в валюту? Выбор цели, плюсы и минусы. В какую валюту лучше вкладываться в 2022 году и где ее купить? еще ..

47735
Инвестиции в элитную недвижимость: критерии доходности и способы получения прибыли ..

Как выгодно инвестировать в элитную недвижимость: выбор достойного объекта, расчет доходности, способы получения прибыли, необходимые расходы и советы от экспертов еще ..

3790
Инвестиции в криптовалюту как способ вложения денег. С чего начать и можно ли заработать? ..

Криптовалюта и блокчейн простыми словами. Биткоин, эфириум и другие альткоины. История и текущие события на крипторынке и его ретроспектива. Инвестиции в криптовалюту плюсы и минусы. Советы как начать и как заработать. Все это читатель найдет в статье от LinDeal еще ..

3895
Банковские вклады: зачем они нужны, виды, основные отличия. Инвестиционные банковские продукты в 2023 году ..

Банковские вклады: какие они бывают, для чего нужны, как они работают? Можно ли считать депозиты высокодоходным инструментом инвестирования? Стоит ли открывать банковский вклад в 2023 году? еще ..

3905
Опционы: что это такое, какие бывают и как они работают? ..

Статья об опционах. Разбираем, что это такое, как они работают и их роль в финансовой системе еще ..

3651
Аннуитеты в банковском деле и страховании: что это такое простыми словами? Формулы, плюсы и минусы ..

Что это такое аннуитеты? Какими могут быть и чем различаются между собой? Как они работают? В чем заключается их роль в банковском деле и страховании? Простыми словами — о сложных понятиях еще ..

1103
Фьючерсы: что это такое и как на них заработать? Виды, особенности, преимущества и риски ..

Что такое фьючерсы простыми словами? Как они работают и какими бывают. Основные разновидности, выгода и риски. Принципы работы, примеры торговли, сравнение плюсов и минусов еще ..

984
Паевые инвестиционные фонды (ПИФы): что это такое и как это работает в 2023 году? ..

Что такое паевой инвестиционный фонд своими словами? Популярные разновидности, особенности концепции, источники финансирования, участники. Что нужно знать о ПИФах в 2023 году? еще ..

879
Венчурное инвестирование (портфельные и прямые инвестиции). Что это такое? Особенности и виды ..

Статья о венчурном инвестировании. Концепция, участники, этапы и источники финансирования. Отличие от традиционных портфельных инвестиций еще ..

Загрузка ..